Weak-Form Efficient Market Hypothesis說股價已充分反映過往股價變動；Semi-Strong Form下股價則已反映所有公開了的公司資料；Strong Form下股價更反映了內幕消息。如果這些所謂Hypothesis成立，那些圖表派、價值投資者應已消失多時，但他們在市場上仍有地位，仍可賺錢，事實已證明了這些Hypothesis不成立！
那麼為什麼大學的課程仍討論這個不設實際的理論？大學再不檢討一下教學生的方法，死抱理論，不設實際，只會浪費了一些全心求教的「投資天才」！
正因為市場沒有效率，亦因為不同投資者於不同時段對同一則消息可有不同詮釋，對股價於不同時段作出不同影響，再加上炒家的非理性炒作，所以「市場先生」可以影響股價升跌，為投資者製造低價入貨良機，筆者亦趁機於今天以$4.12買入震雄集團(57)作長線投資。詳細分析及投資組合最新情況如下
(按一下下圖可放大)
(Contact: micjacq@gmail.com)
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